校园贷前世今生：银行正规军再入局，将何去何从

1、近五年的校园市场

作为资深校园市场从业者，笔者复盘近五年校园市场的发展，市场规模快速增长，涌入的企业在2016年一定回落后，2017年又快速上涨。

而除了我之前运营的超级课程表这类校园现象级产品外，有四个细分行业不得不提，分别是外卖、金融、快消、出行。

从2008年饿了么的出现，到2014年美团外卖大举入局前，外卖市场大盘份额逐渐增长。2014年开始的外卖补贴混战，加速了用户行为的改变，整个市场规模也快速增长。2014年—2016年大学校园内，最多的传单海报就是外卖和分期。

2015年开始校内便利店出现一波浪潮，多家企业快速融资，全国范围拓展，但如今除了部分收归巨头旗下外，大部分项目已不见踪迹，极少数几个走出校园，死撑到了这一波新零售的春风。

2015年—2016年，北京五道口多所大学内，开始出现小黄车的身影，当时没人会预料，一年后全国一二线城市，都是一片黄色和橙子的自行车海，2016年上半年那是ofo在拿到天使投资后，度过了一段极为艰苦的岁月。

以上三部分，本文先不展开，本文重点说下这两年在舆论风口上的校园金融。

2、校园贷的前世

2004年，那时信用卡在我国才起步不久，有据可查的，广发银行就发行了第一张学生信用卡。

后因盲目追求发卡量，各银行蜂拥进入校园，但一段时间后，银行普遍发现在高校发放的信用卡激活率很低，而且多头借贷问题频现，银行坏账堆积。而在还款方面，家长代还的现象较为普遍。

2009年6月，银监会发出《关于进一步规范信用卡业务的通知》，之后各银行相继淡出了校园市场。

但大学生的借贷需求实际上并未磨灭，不过是转移到了地下。

3、疯狂的校园贷

2013年，国内互金平台，如雨后春笋，开始扎堆涌现，大学校园成为了核心突破点之一，后来的校园贷领跑企业，基本都是于2013年、2014年成立。

2015年，国内推出校园贷业务的平台，已经超过150家，此后便是无休止、无底线的混战，疯狂地推、大肆补贴，无所不用其极地游说学生，注册、借贷、复借。

对比十年前银行对大学生的信用卡发放，会做审核、考虑坏账等等措施；这波校园贷的混战，更多是拿着融资加入战场，为了抢夺用户份额，补贴高峰期，一部苹果手机，比苹果官网要低上600—1000元。

这无疑让原本无借贷需求的大学生群体，走上了借贷道路。

而另一维度则是，校园贷极高的利息，远超于银行同期，并且较大一部分平台都超过了36%的利率红线。

在坏帐方面，各家校园贷平台都报出的极低，但作为创业公司，风控能比国有银行做的更好，多少让人有些质疑。

随着校园贷公司的疯狂，多头借贷、高利贷滥发、裸条贷款、暴力催收、被逼跳楼等问题事件屡屡出现。

2016年4月份，教育部与银监会联合发布了《关于加强校园不良网络借贷风险防范和教育引导工作的通知》，明确要求各高校建立校园不良网络借贷日常监测机制和实时预警机制，

2016年8月，银监会在《网络借贷信息中介机构业务活动管理暂行办法》中，明确提出“停、移、整、教、引”五字方针。

2016年10月底，银监会、网信办、教育部、工业和信息化部、公安部和工商总局六部门联合印发《关于进一步加强校园网贷整治工作的通知》，要求各部门高度重视校园网贷整治工作，加强领导，明确分工，落实责任，务求实效。

2017年5月，银监会、教育部、人力资源社会保障部，联合印发《关于进一步加强校园贷规范管理工作的通知》，要求所有网贷机构，一律停止校园贷业务，逐步消化存量业务。

至此校园贷的疯狂告一段落。

4、银行的卷土重来

2017年6月28日，银监会再度发文，提出将鼓励商业银行，积极研究、探索校园贷可持续经营模式。

通过发展正规金融，“正门打开”，把面向大学生的金融服务做到位，用良币驱逐劣币，从源头杜绝校园贷乱象产生。

于是，中行、招行、工行、广发等纷纷推出自己的校园贷产品，并且再次推出校园信用卡，如工行推出的工银分期乐联名卡、宇宙星座信用卡校园版；广发推出的摆范儿卡；浦发推出的高校学生青春卡；招行推出的YOUNG卡校园版等等。

正规军入场校园贷市场后，似乎开启了新的篇章，但值得注意的是，银行的校园贷与这几年蓬勃发展的校园贷企业，为完全不同的两种运营模式。

目前各大银行推出的校园贷产品，风控逻辑其实并未改变，在学生超额消费无力偿还后，依然由家长买单，跟十余年前并未有太大的改革，并无创新。

现代经济的快速发展，离不开金融市场的蓬勃发展，特别是“贴现”的出现，人们可以通过资本化的运作，获得未来的价值。

比如马化腾身价千亿，是因为享有腾讯未来长期的收益，而不是仅有眼前一年几十亿的实际收入。

而能够资本化的资源，除了企业资产与企业未来现金流外，还有土地与自然资源、政府未来税收，以及个人未来劳动收入。

虽然世面上一边倒的批判校园贷，以及这些企业如何赚取黑心钱，但我不得不说，大学生在未来有清晰可见的收入轨迹，提前支取这部分收入，并未有何不可，这类消费贷反而促进国内整体经济的发展。

并且我国目前整体消费贷占比不足10%，而如发达国家美国，这个比例是我们的很多倍，消费贷市场实则大有可为，这也不怪趣店上市之时，能达到百亿美金的市值。

5、关门和开门

任何创新，任何新事物，在刚出现的时候，都会受到抵制，而一条新的道路，本就充满了失败，但我们不应该一出现问题，就关掉这扇门，这是最简单的解决方式，但也是极其短视的。

遇到问题，解决问题，才是一条更长远的道路，当然这也是一条更难走的路。

这些校园贷平台，大多也不值得怜惜，为了用户数据，为了市场份额，用各种手段诱导学生借款，确实对大学生产生了非常不利的影响。

但如今整治一出，无人再敢碰这个敏感的地带，虽银行进入，但显然无法真正撑起这个市场，大量的需求，又再次转至地下，而校园金融这个潜在的金矿，不知又会被雪藏多久。

关于校园整个市场而言，纵观2017年，针对大学生及职场新人的求职培训类产品如雨后春笋般出现，似乎又是一个潜在的风口。